הפעם בחרתי לשתף אתכם קצת ב”מאחורי הקלעים" של המתכנן הפיננסי.
המלצה טובה וקונקרטית בפגישה עם משפחה,
היא פרי של הרבה עבודה והשקעה שקדמה לה.
פגישות, בירורים, ירידה לפרטים, בדיקות ומחקרים על אופציות,
גופים שונים.
כל זה כדי להגיע להמלצה ממוקדמת, מתאימה ואחראית,
שאני חושב שיש לה סיכוי טוב להתממש כמו שצריך.
כחלק מהניסיון לגוון ולמצוא אפיקים חדשים,
מלבד הגופים המוסדיים המאוד גדולים,
נפגשתי השבוע עם חברת השקעה בנדל"ן.
אחת מעשרות אם לא מאות שאני פוגש, אשר רובן לא
צולחות את הבקרה והסטנדרטים של גוף עליו אני ממליץ,
סיכון הגיוני וידוע, אל מול הזדמנויות וסיכויי מימוש טובים,
בנוסף לרווח פוטנציאלי טוב ומתאים.
המנכ"ל הסביר בעברית פיננסית רהוטה, שלט היטב במושגים,
הציג בצורה רצינית ופומפוזית את אפשרויות ההשקעה דרכם,
עם מצגת יפה ומוקפדת,
ובעיקר הדגיש מספר פעמים את הרווח, שנהדר וגבוה,
מושקע בפרוייקטים מדהימים וכן הלאה.
עוד לפני הפרויקטים והרווח,
אותי תמיד מעניין מה סיכויי ההתממשות,
מה התרחישים לעיכוב, הפסד או אי ביצוע.
בעברית פשוטה –
מה הסיכון ומהן הבטוחות להשקעה,
כלומר האפשרויות להתמודד עם הסיכון.
בתגובה המנכ"ל התגאה באנשים האיכותיים,
שזה פרמטר חשוב ביותר,
כי לפני הגרפים, או חברה זו אחרת,
עסקה או השקעה עושים עם אנשים.
תנאי בסיסי והכרחי, אך לא מספיק.
גם אנשים הוגנים, ישרים וטובים,
יכולים למצוא את עצמם בלי יכולת להחזיר כסף למשקיעים.
כשהתעקשתי לגבי הבטחונות, כגון שיעבוד של הנכס למשקיעים,
הוא התחיל להתפתל וציין שאין שיעבוד למשקיעים אלא לחברה,
ולא בדיוק נכסי החברה אלא חברת בת שנפתחת לטובת הפרויקט.
ובתשובה לשאלתי על ערבות כלשהי,
כי לא נהוג בהשקעות כאלה לתת ערבות בנקאית, הוא ענה שכן,
יש ערבות אישית של מנכ"ל החברה.
למרות שזה נשמע מבטיח ומצוין,
אני וגם הוא יודעים שמדובר בערובות מאוד מאוד חלשות,
שכן במקרה של הפסדים, גם לחברה הזו אין תזרים
או יכולת לממש לטובת המשקיעים, לכן זה לא רלוונטי.
ובנוגע לערבות אישית, משקיע עם כמה מאות אלפי שקלים,
למול סוללת עורכי דין שיעמדו לזכות המנכ"ל ושנים של התנהלות מול בית משפט הופך גם ערובה זו ללא ממשית למשקיעים.
בניסיון אחרון שאלתי גם לגבי תזרים המזומנים במהלך ההשקעה,
כלומר תשלום חלק מהרווחים לאורך תקופת ההשקעה,
או במספר הפרוייקטים המושקעים כדי לבזר את הסיכון,
אך קיבלתי תשובה שלילית לגבי שניהם.
בשורה התחתונה, אכן מדובר בבחור מאוד נחמד ובקיא בפרטים,
אך לא אוכל להמליץ עליו למשפחות אותן אני פוגש ומלווה.
התשואה אכן נאה אך הסיכון המגולם משמעותית גבוה יותר,
ויחס התשואה אל מול הסיכון לא טוב ואיכותי בעיניי.
זוהי רק דוגמא לפגישה אחת מתוך רבות,
מהן אני מסנן רק את אלו שמעבר לתשואה מסוימת,
עומדות בקריטריונים של הסיכון והמגנונים או הערובות המתאימות,
כדי שגם אם לא הכל הולך לפי התוכנית והאקסל,
כמו שלעיתים רבות קורה בתחום הבנייה והנדל"ן,
יש גיבוי ומנגנוני הגנה.
יש המון השקעות בתחום הנדל"ן, שלצערי,
בסופו של תהליך הבדיקה הארוך והמקיף שלי, אינן עוברות את הסף.
ההשקעות עליהן אני אמליץ בתחום מורכבות ממנגנונים לפעולה במקרה של בעיה,
בצירוף של אנשים איכותיים ואמינים, שחשוב להם לשמור על שמם,
שבנוסף לערכים שלהם, יש להם מה להפסיד מאובדן מוניטין או מותג.
יש לך מיליון שקלים ומעלה שרוצה להשקיע נכון?
רוצה לודוא שהשקעותיך במקומות הכי טובים?
רוצה לדאוג ליציבות לך ולמשפחתך ולחיות טוב?
מוזמנים לפנות אלי לכל שאלה, עזרה או בקשה
בטלפון 050-3225252 או מייל tamir@tzi.co.il
תמיר זיו
כלכלן משפחתי, מומחה בהגדלת הון
מנכל חברה לתיכנון פיננסי
B.A בכלכלה וניהול
רישיון פנסיוני ממשרד האוצר
הסמכה בינלאומית בתיכנון פיננסי CFP®
רוצים לדאוג גם לחברים או משפחה שיקבלו ממני את העידכון הדו שבועי?
מוזמנים להעביר להם את הקישור להרשמה
*אין לראות באמור לעייל ייעוץ פיננסית או פנסיוני או המלצה פנסיונית או פיננסית אישית. לא מהווה תחליף להמלצה מותאמת אישית*